半导体芯片大火,行业周期拐点在哪里?
1、半导体行业周期拐点 到半导体产业链目前景气度，银河创新成长混合基金经理郑巍山表示，当前半导体器件终端需求分化已经开始，过去两年的全面芯片荒将转向结构性紧缺，汽车、高性能计算、新能源领域全球景气度或将保持在高位。
2、但从目前阶段看，半导体本轮去库存的拐点，有望在四季度或明年一季度前后出现。”创金合信芯片产业股票基金经理刘扬也认为，芯片行业的去库存和需求回暖，有可能在今年底到明年初逐步发生。
3、而今年受汽车，尤其是新能源汽车等行业复苏的推动， 部分下游仍在持续追单，导致供不应求的格局进一步加剧。全球芯片短缺引发上游芯片材料供应紧张，企业进口光刻胶困难。
4、在未来10年的半导体产业链持续向大陆转移的背景下，中国半导体上市公司将有数倍的上升空间，特别在5G周期即将启动后，全球半导体需求也将进入新一轮的爆发期。
5、因为行业是有周期的，半导体行业属于明显的周期性行业，去年半导体行业整体下滑明显，但是正因为业绩下滑，很多半导体公司去年股价表现也不佳。
半导体类基金最近上涨了吗?
1、具体来看，部分宽基ETF净流出额居前，其中，上证50ETF合计净流出近20亿元；多只沪深300ETF资金流向分化，合计净流出超5亿元；创业板50ETF合计净流出近14亿元。而军工、半导体、非银等行业赛道ETF净流入额居前。
2、近一周，半导体板块快速上涨，重仓半导体的主动权益基金净值涨幅可观，再次吸引了市场的目光。
3、半导体赛道股的回撤使部分基金的战绩有所“褪色”。近期，诺安成长混合基金经理蔡嵩松减仓了北方华创，谢治宇、郑巍山的基金则进行了加仓。
4、近期半导体、军工主题基金走强，新能源主题基金则出现回调。实际上，近一个季度以来，新能源主题基金普遍上涨40%以上，军工主题基金普遍上涨20%左右，而半导体主题基金表现最差，仅上涨3%左右。
ETF正给出重要信号!赛道类ETF大举吸金军工、半导体芯片等最受追捧
1、而军工、半导体、非银等行业赛道ETF净流入额居前。事实上，年初以来，半导体芯片赛道ETF吸金效应较为显著，截至目前，今年以来累计净流入额最高的半导体芯片ETF已超16亿元。
2、首批科创100ETF规模增长迅速 从首批4只科创板100ETF募集及上市以来的表现来看，科创板100ETF备受市场青睐。募资规模方面，首批4只科创100ETF“吸金”近70亿元。
3、Choice数据显示，截至10月28日，今年10月权益类ETF份额合计增长逾487亿份。其中，科创50ETF、上证50ETF等宽基ETF以及医药、酒、食品饮料、军工等行业类ETF资金净流入较多。
4、Wind数据显示，截至8月8日，国联安半导体ETF从4月低以来收益率达327%，期间“吸金”超12亿元。华夏国证半导体芯片ETF、国泰CES半导体芯片行业ETF的区间回报分别为266%、361%，期间“吸金”均超9亿元。
5、宽基ETF与医疗赛道ETF吸金效应显著 从基金份额的变动情况来看，广发纳斯达克100ETF在三季度份额增加了1459亿份，为市场之首，最新规模达到108亿元。
A股半导体拐点何时到来?
但从目前阶段看，半导体本轮去库存的拐点，有望在四季度或明年一季度前后出现。”创金合信芯片产业股票基金经理刘扬也认为，芯片行业的去库存和需求回暖，有可能在今年底到明年初逐步发生。
现在看，经济还是偏弱，行业肯定受影响，半导体行业周期拐点也有可能落在年底或者明年。在行业整体拐点出来之前，还是保持结构性机会。诺安基金表示，看好半导体行业的半导体设备材料国产替代带来的机会。
在这种双重打击的背景下，A股半导体公司以成立科技创新委员会为出发点，这与全国发展战略的基础相一致，总体前景仍然很好，但是，面对国内现有的技术而言，不一定是个好事。
“随着上述三大拐点渐次出现，A股2023年将逐步上行，并延续中期全面修复趋势。”秦培景判断。
至于为什么半导体的持续性很快就会结束呢？主要是由于以下三个原因：原因一：因为根据A股市场以往科技股的表现来看，科技股都是波段性的，也就是每启动一轮行情之下，科技股都会进入新一轮的调整行情。
浙商证券认为，消费芯片目前仍处于第一个拐点即库存周期拐点，预计2023Q2~Q3将迎来第二个拐点即价格周期拐点。可以预见，半导体板块基本面最差的阶段已经过去，看多消费芯片的库存拐点和国产半导体的国产化率拐点行情。
2023半导体涨价概念股
而除了士兰微之外，这3只半导体涨价概念股也同样值得关注。 半导体光刻胶概念龙头股有： 彤程新材603650： 半导体光刻胶龙头股。9月9日，彤程新材收盘跌88%，报于367。
三安光电(600703)：半导体龙头股，三安光电主要从事全色系超高亮度LED外延片、芯片、Ⅲ-Ⅴ族化合物半导体材料、微波通讯集成电路与功率器件、光通讯元器件等的研发、生产与销售，产品性能指标居国际先进水平。
_ST丹邦(002618)，最新股价09元，总市值97亿：自主研发的多层柔性量子碳基半导体薄膜具有多层石墨烯结构。